А молодец, нечего делать пошел пешком искать дорогу на Золотую Гору. Шел он долго ли, коротко ли, и встречает трех великанов. Спор они ведут чуть не до драки. «В чем дело?» – спрашивает их король, – «Да, вот никак не можем поделить отцовское наследство, – отвечают великаны. – Говорят, вы люди, хоть малы, а у вас ума много. Рассуди-ка нас, раздели поровну наследство.» А наследство состояло из плаща невидимки, меча, который стоило в руки взять и сказать: «Все головы долой, кроме моей,» все головы прочь летели, и сапог, которые, кто наденет, очутится по желанию, где угодно. «Хорошо, – говорит король, – я разделю между вами все эти диковины. Только дайте их испробовать.» Дали великаны ему плащ; надел он его и стал невидим. Потом он попросил у них меч. Великаны долго упрямились, наконец, согласились, с условием чтобы он испробовал меч не на их головах, а на дереве. Сказал король волшебные слова и дерево растрескалось как соломина. Тогда он попросил у них сапоги и обещал возвратить, их. Но только что надел, как пожелал очутиться на Золотой Горе, и желание его исполнилось.

Вошел король невидимкой в свой замок и видит: в большой зале идет пир горой, а за верхними концами стола сидит его жена с чужестранным рыцарем.