Исламские финансы

Вступительное слово к переводу на русский язык работы Муфтия Мухаммада Таки Усмани «Введение в исламские финансы»

Мусульмане не должны делить свои жизненные ситуации на хорошие и плохие, ибо все они от Аллаха, а, значит, сопровождаться они должны лишь нашей покорностью и довольством. Однако каждый из нас, переоценивая свои благие дела и оправдывая глубокие грехи, просит справедливости Владыки. При этом, если бы справедливость Всевышнего рассудила бы нашу жизнь и поступки, без огромного оправдательного поправочного коэффициента, называемого Милостью Господа, то рассчитывать на что-либо большее, чем глубокое ущелье ада, может только утопист. Однако, как известно, доброта Создателя больше наших грехов, какими бы они ни были.

Каждый из мусульман в силу человеческой природы не всегда осознает свое истинное место в обществе, частицей которого он является. Порой мусульманская община, в отдельном взятом случае, напоминает многомиллионную толпу людей с табличкой в руках, на которой написано: «А что я могу сделать один?». При этом они не замечают, что их миллионы, а соответственно, любое желаемое явление или процесс воплотить в реальность не будет сложной задачей, главное, чтобы надпись сменилась на: «А почему не я?».

Искренне надеюсь на помощь Всевышнего в деле развития исламских финансов в России. Также считаю, что ответственность за это направление лежит на каждом мусульманине, который должен не только беспокоиться о своем личном комфорте, но и рублем «голосовать» за появление подобных институций и развитие финансового рынка под знаком «халяль», делая осознанный выбор в пользу дозволенных Исламом экономических инструментов. Мы должны обратить внимание производителей, финансовых компаний, банков да и всего государства в целом, с его огромными возможностями, на данный вид продуктов и услуг, которые касаются всех сфер жизни человека. И очень важно, чтобы предложение это было грамотно сформулированным и качественно обоснованным.

Знание своего дела является обязанностью каждого мусульманина. Так как я представляю исламскую финансовую компанию, то обойти вниманием такую научную и профессиональную работу в этой сфере, как «Введение в исламские финансы» Мухаммада Таки Усмани, было бы непростительной ошибкой. Впервые в этой книге я встретил столь детальное рассмотрение исламских финансовых операций через призму четырех правовых школ Ислама, причем, с указанием более сильных и более слабых канонических мнений по всем описываемым вопросам. Искренне надеюсь, что этот скромный вклад в развитие культуры исламских экономических взаимоотношений даст свои «плоды» в будущем в виде совершенствования всех областей российского исламского финансового рынка.

Данное издание дополнено также ответами на самые актуальные вопросы, которые приводятся в конце книги. Они явились откликом на возросший интерес со стороны мусульманского населения, к дозволенным с исламской точки зрения экономическим взаимоотношениям между различными субъектами экономики, как ввиду увеличения общей численности мусульман в мире, так и по причине повышения их финансовой культуры.

Генеральный директор

ТНВ «ЛяРиба-Финанс»

Мурад Алискеров

بسم الله الرحمن الرحيم

الحمد لله رب العالمين، و الصلاة و السلام على رسوله الكريم

و على آله و صحبه أجمعين، و على من تبعهم بإحسان

إلى يوم الدين

Вступительное слово

Последние несколько десятилетий мусульмане пытаются строить свою жизнь в соответствии с исламскими принципами. Они отчетливо осознают, что политическое и экономическое доминирование Запада в течение последних нескольких веков значительно отдалило их от следования Божественному руководству, особенно в социально-экономической сфере. Таким образом, после получения политической независимости народы борются за возрождение исламской идентичности для организации общественной жизни в соответствии с исламским учением.

Реформировать свои финансовые институты, привести их в соответствие с принципами шариата было огромным вызовом для таких мусульман. В ситуации, когда вся финансовая система основана на ростовщичестве, сложнейшей задачей стало построение финансовых институтов, свободных от ссудного процента.

Люди, мало знакомые с принципами шариата и философией исламской экономики, подчас предполагают, что устранение ссудного процента из банков и финансовых институтов сделает их благотворительными организациями, которые будут оказывать финансовые услуги, не получая прибыли.

Это неправильное предположение. В соответствии с шариатом, беспроцентные займы подразумевают взаимопомощь и благотворительность и, за редким исключением, не используются в коммерческих операциях. В коммерческом финансировании существует иная модель, регулируемая шариатом. Принцип заключается в том, что в случае, когда одно лицо предоставляет деньги другому, необходимо однозначно определиться, делается это исключительно с целью оказать помощь или же с целью получить прибыль. Если целью является помощь заемщику, то необходимо отказаться от каких бы то ни было претензий на дополнительное вознаграждение. Возврат основной суммы будет гарантирован и обеспечен, однако получение денег сверх суммы долга незаконно. Если же деньги предоставляются с целью разделения получаемых прибылей, то после действительного получения прибыли допустимо претендовать на оговоренную долю от нее, однако необходимо будет разделять и убытки в случае их наличия.

Таким образом, устранение ссудного процента из финансовой деятельности необязательно означает, что финансист не может получать прибыль. Если финансирование осуществляется для коммерческих целей, то оно может быть основано на концепции разделения прибылей и убытков, для чего были разработаны мушарака и мудараба еще с тех пор, как появилось исламское коммерческое право.

Однако существуют сферы финансирования, в рамках которых модели мушарака и мудараба по тем или иным причинам не практикуются или же не могут быть применены. Для решения подобных проблем современные ученые предложили другие инструменты, которые могут использоваться при финансировании, такие как мурабаха, иджара, салам и истисна.

За последние два десятилетия эти модели получили широкое распространение среди исламских банков и финансовых институтов. Однако все эти инструменты не являются субститутом ссудного процента в строгом смысле, и было бы неправильно предполагать, что их можно использовать в точно такой же форме, как используется ростовщичество. Они имеют собственный набор принципов, философию и условия, без которых, с точки зрения шариата, не дозволено их использование в качестве моделей финансирования. По этой причине игнорирование основной концепции этих инструментов или же значимых деталей может привести к тому, что исламское финансирование будет ошибочно трактоваться как традиционная финансовая система, основанная на ссудном проценте.

Данная книга состоит из переработанных статей автора, посвященных основным принципам и правилам исламских финансов, в особенности моделям финансирования, используемым исламскими банками и финансовыми институтами. В книге дана попытка разъяснить принципы, лежащие в основе этих инструментов, обязательные условия их действительности с точки зрения шариата и подходящие методы их использования на практике. Автор рассмотрел и проблемы, связанные с практической реализацией этих инструментов, и их возможные решения в свете шариата.

Являясь в разное время председателем либо членом шариатских надзорных советов исламских банков в различных частях света, я обращал внимание на множество недостатков в операциях, основная причина их – в отсутствии ясного понимания правил и принципов шариата. Это и обусловило необходимость написания книги, в которой подробно, в доступной форме будут рассмотрены названные правила. Я надеюсь, что этот скромный труд поможет широкому кругу читателей понять основные принципы исламских финансов, разницу между традиционным и исламским банкингом. Пусть же Всевышний Аллах примет это скромное усилие, почтит его своим довольством и сделает его полезным для читателей.

و ما توفيقي إلا بالله

Мухаммад Таки Усмани.

Карачи,

4 раби-уль-авваля 1419 по хиджре,

29 июня 1998 по григорианскому летоисчислению

1. Предварительные замечания

Прежде чем приступить к подробному рассмотрению исламских способов финансирования, необходимо объяснить некоторые основные принципы, которые управляют всей экономической системой с точки зрения исламского образа жизни.

1.1. Вера в Божественное руководство

Основная идея, вокруг которой строятся все исламские понятия, заключается в том, что вся Вселенная создана и управляется Аллахом, и только им Одним. Он создал человека и назначил его своим наместником на земле, чтобы люди, повинуясь Его велениям, достигали определенных целей. Эти повеления не ограничены способами поклонения или так называемыми религиозными обрядами. Напротив, они охватывают многие аспекты нашей жизни. Эти веления не настолько непомерны, чтобы ограничивать деятельность человека узкими рамками, не оставляя места для использования его интеллекта, но они и не так незначительны или неоднозначны, чтобы оставлять различные сферы жизни во власти человеческого понимания и страстей. Вместо этих двух крайностей в исламе существует сбалансированный подход к управлению человеческой жизнью. С одной стороны, этот подход дает человеку возможность действовать, опираясь на свой разум, принимать решения, исходя из личных соображений, оценки фактов и понимания целесообразности. С другой стороны, ислам подчинил деятельность человека ряду принципов, которые имеют вечное значение и не могут быть нарушены из-за кажущейся выгоды, основанной на человеческой оценке.

Этот подход основывается на том, что, несмотря на свои выдающиеся способности, человеческий разум все же не обладает безграничной силой для определения истины. В конце концов, возможности человеческого разума имеют границы, за пределами которых он не может работать должным образом или же допускает многочисленные ошибки. Во многих сферах человеческой жизни разум часто путают с желаниями, нездоровые инстинкты человека под видом разумных доводов ведут человечество к разрушению. Все теории прошлого, которые считаются сегодня ошибочными, в свое время казались весьма целесообразными, и только по прошествии столетий их абсурдность и нелепость были выявлены.

Очевидно, что сфера деятельности, порученная человеческому разуму его Создателем, ограничена. Есть области, которыми человек не может управлять должным образом, так как подвержен ошибкам. Именно поэтому Всемогущий Аллах, Создатель Вселенной, ниспослал Откровения – руководства Своим пророкам. Для каждого мусульманина несомненна необходимость всестороннего следования предписаниям, которые были дарованы человечеству в виде Божественных Откровений через последнего Посланника (мир ему и благословение Аллаха). Эти предписания не могут нарушаться или игнорироваться на основании чьих-либо рационалистических доводов или желаний, поэтому вся человеческая деятельность должна быть построена в соответствии с этими предписаниями и не должна выходить за обозначенные рамки. В отличие от других религий, ислам не ограничивается только моральными наставлениями, описанием различных ритуалов или способов поклонения. Ислам руководит каждой сферой человеческой жизни, включая и социально-экономические аспекты. Повиновение Аллаху со стороны верующих требуется не только в обрядах, но также и в экономической деятельности, даже если это будет стоить им отказа от очевидной выгоды, потому что эта очевидная выгода может идти вразрез с интересами общества.

1.2. Основные различия между капиталистической и исламской экономикой

Ислам не отрицает рыночных отношений и рыночной экономики. Даже желание получить прибыль допустимо, но в разумных пределах. Частная собственность не запрещается полностью. Однако основное различие между капиталистической и исламской экономикой заключается в том, что при капитализме желание получить прибыль и частная собственность имеют неограниченное влияние на принятие экономических решений. Их свобода не регулируется никакими священными предписаниями. Если и существуют какие-либо ограничения, то они наложены людьми и всегда могут стать предметом изменения посредством демократического законотворчества, которое никак не принимает в расчет Божественную власть.

Подобный подход сделал возможным существование множества обычаев, которые наносят вред обществу. Ростовщичество, азартные игры, спекуляция приводят к тому, что богатство концентрируется в руках узкого круга людей. Посредством вредных товаров и безнравственных услуг эксплуатируются низменные человеческие желания, только для того, чтобы кто-то зарабатывал на этом деньги. Необузданное стремление получать прибыль приводит к возникновению монополий, которые парализуют рыночные отношения или, по крайней мере, препятствуют их естественному развитию. Таким образом, капиталистическая экономика, которая утверждает, что основана на рыночных отношениях, фактически нарушает естественный процесс взаимодействия спроса и предложения, так как рыночные отношения могут действовать должным образом только при наличии свободной конкуренции, а не в условиях монополии. «Светский» капитализм оправдывает экономические действия, даже если они идут вразрез с интересами общества, но выгодны для определенных влиятельных кругов, которые могут воздействовать на процесс. Так как любая власть вне демократического закона полностью отрицается, а вера в Бога (фраза, написанная на лицевой стороне купюры каждого американского доллара) была фактически изъята из социально-экономической сферы, то за Божественным руководством не признается никакого права на управление экономической деятельностью.

Подавить зло, исходящее от такого положения дел, не представляется возможным, если человечество не подчинится Божественной власти и ее предписаниям, приняв их как абсолютную истину, которой необходимо следовать при любых обстоятельствах. Это как раз то, что предлагает ислам. Допуская частную собственность, стремление к получению прибыли и рыночные отношения, ислам все же накладывает определенные ограничения на экономическую деятельность. Эти ограничения, налагаемые Всемогущим Аллахом, знаниям Которого нет предела, не могут быть отменены человеческой властью. Запреты на риба (ростовщичество), азартные игры, стяжательство, участие в деятельности с незаконными товарами и услугами, продажи без покрытия и спекуляции являются примерами этих Божественных ограничений. Эти запреты, взятые вместе, поддерживают баланс, всеобщую справедливость и равенство возможностей.

1.3. Финансирование, основанное на активах

Одна из самых главных особенностей исламского финансирования – основанность на активах. Традиционная, капиталистическая концепция финансирования заключается в том, что банки и финансовые учреждения работают только с деньгами и кредитно-денежными инструментами. Именно поэтому в большинстве стран им запрещают заниматься торговлей товарами и иметь материально-технические запасы. Ислам же, напротив, не признает деньги предметом торговли, за исключением особых случаев. Деньги не имеют собственной ценности, они являются лишь средством обмена. Каждая денежная единица на 100 % равна другой единице этой же категории, поэтому нельзя получать прибыль посредством обмена этих единиц между собой. Получать прибыль можно, когда что-то, имеющее ценность, продается за деньги или же при обмене разной валюты. Прибыль, полученная посредством сделок с деньгами (одинаковой валюты) или бумагами, представляющими их, – это ростовщичество, следовательно, она запрещена. Поэтому, в отличие от обычных финансовых учреждений, финансирование в исламе всегда основано на материальных активах.

Подлинные и идеальные инструменты финансирования по шариату – это мушарака и мудараба. Когда финансист вкладывает деньги на основе этих двух инструментов, они непременно должны быть преобразованы в активы, обладающие собственной ценностью. Получение прибыли осуществляется через продажу этих создаваемых активов.

Финансирование на основе салам и истисна’ также предполагает создание материальных активов. Финансист, в случае салам, приобретает реальные товары и получает прибыль, продавая их на рынке. В случае истисна’ финансирование происходит посредством производства каких-либо материальных активов, и в качестве вознаграждения финансист получает прибыль.

Финансовая аренда и мурабаха, как будет разъяснено ниже в соответствующих главах, по своей сути не являются способами финансирования. Но они были несколько изменены для того, чтобы можно было их использовать в качестве способов финансирования в тех случаях, когда мушарака, мудараба, салам и истина’ не могут применяться по тем или иным причинам. Финансовая аренда и мурабаха иногда критикуются на том основании, что их конечный результат зачастую является таким же, как и результат ссудно-процентного финансирования. Эта критика в некоторой степени обоснованна, и именно поэтому шариатские советы единогласны в том, что они не являются идеальными моделями финансирования и должны использоваться только в крайних случаях, с полным учетом всех условий, предписанных шариатом. Несмотря на это, финансовая аренда и мурабаха полностью основаны на активах, финансирование посредством этих способов существенно отличается от ссудно-процентного финансирования.

Основные отличия:

1. В рамках традиционного финансирования финансист предоставляет деньги своему клиенту в качестве ссудно-процентного займа, для него не важно, каким образом клиент использует эти деньги. В случае мурабаха, напротив, финансист не предоставляет никаких денег. Вместо этого он сам покупает товар, необходимый клиенту. Сделка не считается совершенной, пока клиент не предоставит сведения о необходимом ему товаре, а финансист не приобретет его. Таким образом, данный вид финансирования всегда основан на активах.

2. В традиционной системе финансирования займы могут быть выданы для любой деятельности, приносящей прибыль. Казино может взять деньги в банке, чтобы развивать игорный бизнес. Порнографический журнал или компания, снимающая непристойные фильмы, – такие же хорошие клиенты обычного банка, как и простой строитель. Таким образом, традиционное финансирование не сдерживается какими бы то ни было религиозными ограничениями. Но исламские банки и финансовые учреждения не могут оставаться безразличными к виду деятельности, для которой требуются средства. Они не могут осуществлять мурабаха для реализации целей, которые запрещены в шариате или наносят вред нравственному здоровью общества.

3. Одним из основных условий действительности мурабаха является то, чтобы товар покупался самим финансистом, а это означает, что он должен принять на себя все риски, связанные с владением товаром, до его продажи клиенту. Прибыль, причитающаяся финансисту, является наградой за тот риск, которому он подвергается. В случае ссудно-процентного финансирования такого риска нет.

4. В ссудно-процентном займе сумма, которая будет выплачиваться заемщиком, увеличивается с течением времени. В мурабаха же цена фиксирована и не подлежит изменению. Если покупатель (клиент банка) не платит вовремя, продавец (банк) не может повысить цену, ссылаясь на задержку выплат, так как в шариате отсутствует концепция стоимости денег во времени.

5. В финансовой аренде финансирование осуществляется посредством предоставления активов, принадлежащих на праве пользования чужим имуществом и доходами от него (узуфрукт). Ответственность за арендованную собственность берет на себя арендодатель/финансист в течение всего периода аренды, то есть если арендованному активу будет нанесен ущерб, за исключением случаев неправильного использования или небрежности со стороны арендатора, убытки будет нести финансист/арендодатель.

Из всего сказанного вытекает, что любое финансирование в исламской системе связано с созданием материальных активов. Это утверждение верно даже в случае мурабаха и финансовой аренды, несмотря на то, что их не считают идеальными способами финансирования и часто критикуют за конечные результаты, схожие с результатами ссудно-процентного финансирования.

Известно, что ссудно-процентное финансирование необязательно связано с созданием материальных активов, то есть выдаваемые в качестве займа деньги, как правило, не соответствуют реальным товарам и услугам, производимым в обществе. Выдача займов становится причиной создания фиктивного капитала, посредством чего увеличивается объем предложения денег (иногда в разы) без соответствующего создания материальных активов в том же количестве. Подобный разрыв между наличием денег и производством материальных активов способствует возникновению инфляции. Поскольку финансирование в исламской системе основано на активах, оно всегда связано с соответствующими товарами и услугами.